Adnoc fullfører $ 2,84 Bn markedsført tilbud av ADNOC GAS -aksjer

Abu Dhabi National Oil Company (ADNOC) kunngjorde fredag ​​den endelige tilbudsprisen og vellykket gjennomføring av det markedsførte tilbudet til institusjonelle investorer på 3,1 milliarder ordinære aksjer i ADNOC Gas Plc.

Dette representerer 4 prosent av den utstedte og utestående aksjekapitalen i Adnoc Gas og vil øke selskapets gratis flottør med 80 prosent (til overskriften 9 prosent).

Tilbudet fikk eksepsjonell etterspørsel fra institusjonelle investorer i GCC og internasjonalt, med en total overtegnelse på 4,4x og ble priset til AED3,40 per aksje, omtrent 43 prosent over det første offentlige tilbudet (IPO) pris på AED2,37 per aksje , og representerer en konkurransedyktig 5 prosent rabatt til selskapets avsluttende aksjekurs på AED3,58 20. februar, og er den siste handelsdagen foran tilbudet.

Tilbudet økte brutto inntektene på omtrent 2,84 milliarder dollar (tilsvarer omtrent 10,4 milliarder AED). Oppgjøret av tilbudet forventes å skje 26. februar eller rundt 26. februar.

Adnoc Gas har fortsatt å levere jevn vekst og lønnsomhet, noe som fremgår av selskapets hele år 2024 økonomiske resultater, og generert en justert nettoinntekt på 5 milliarder dollar (den høyeste siden dens børsnotering), med en nettoinntekt på 1,38 milliarder dollar i fjerde kvartal 2024 , i hvert tilfelle betydelig foran den gjeldende Bloomberg -konsensus.

Denne sterke ytelsen er i tråd med selskapets siste strategioppdatering (kunngjort i november 2024), noe Vekst innen 2029.

Adnoc Group vil fortsette å beholde et flertall på 86 prosent aksjepost i selskapet og har også sagt ja til en begrensning fra å selge ytterligere aksjer i en periode på seks måneder fra avslutningen av tilbudet, med forbehold om visse unntak og med mindre det er fraviket av Joint Global Koordinatorer.

En høyere gratis flottør forventes også å gi en vei mot inkludering i Morgan Stanley Capital International (MSCI) Emerging Market Index og Financial Times Stock Exchange (FTSE) Emerging Market Index, som kan finne sted ved neste kvartalsvise gjennomgang, med forbehold om ADNOC Gas som oppfyller alle relevante inkluderingskriterier.

Inkludering av ADNOC -gass vil bidra til diversifisering av selskapets investorbase og utvide bevisstheten om verdiproposisjonen betydelig.

Bofa Securities, Citi, EFG-Hermes, First Abu Dhabi Bank, HSBC og International Securities fungerte som felles globale koordinatorer og felles bookrunners for tilbudet.